Iberdrola emite un bono verde híbrido de 800 millones con una demanda 3,75 veces superior
Empresa | 22 de noviembre de 2024
Iberdrola ha lanzado con éxito un bono verde híbrido de 800 millones de euros, con una demanda que superó los 3.000 millones de euros, es decir, 3,75 veces el importe colocado. La operación atrajo a 200 inversores internacionales, principalmente de Europa y Reino Unido, según informó la compañía.
El bono, de carácter perpetuo y con una opción de recompra en agosto de 2030, tiene un cupón del 4,25%, lo que lo convierte en la emisión de híbridos más competitiva de Iberdrola en los últimos tres años. La energética destacó que, a pesar del entorno de inestabilidad geopolítica, el cupón se logró con una prima de nueva emisión prácticamente nula, respaldado por la fuerte demanda.
Los fondos obtenidos se destinarán a refinanciar una operación similar cuya recompra está próxima, manteniendo estable el volumen total de híbridos de Iberdrola en 8.250 millones de euros. Esta emisión servirá para financiar los mismos activos renovables que se cubrieron con la operación realizada en 2019.
La compañía destacó que la mejora de los tipos de interés y los márgenes de crédito, junto con su flexibilidad para refinanciar y una estrategia de mercado acertada, fueron claves para el éxito de la emisión. Según las principales agencias de calificación, los bonos híbridos computan como capital en un 50%, lo que contribuye a mantener las calificaciones crediticias de Iberdrola.
En la operación participaron nueve bancos internacionales, incluidos BNP, JP Morgan, HSBC y Santander, entre otros, facilitando el acceso a los inversores.
Con esta emisión, Iberdrola alcanza su octava operación pública en el mercado en lo que va de año, sumando un total de 6.600 millones de euros captados. Entre las emisiones más destacadas de 2024 figuran el bono híbrido de 700 millones de enero, la mayor emisión de deuda sénior en su historia por 2.150 millones en septiembre y su primer bono verde en libras esterlinas en 15 años.
Además de estas operaciones, Iberdrola ha firmado varios préstamos con entidades como el BEI y el Banco Mundial. Recientemente, acordó un préstamo de 500 millones de euros para la expansión de redes eléctricas inteligentes en España y otro de 300 millones destinado a proyectos renovables en países emergentes.
