Acciona Energía a punto de cerrar la venta de activos estratégicos por 500 millones

Acciona Energía, filial del grupo Acciona controlado por la familia Entrecanales, está cerca de cerrar la primera transacción significativa de su plan de venta de activos. Este plan busca preservar el grado de inversión otorgado por las agencias de calificación. Naturgy, Engie, China Three Gorges (CTG), y Exus Partners han mostrado su interés, habiendo presentado ofertas indicativas por una cartera de 680 megavatios (MW) eólicos y solares, iniciativa conocida como Proyecto Hive y valorada en unos 500 millones de euros.

Los cuatro finalistas de esta subasta están ahora en la fase de presentar sus propuestas vinculantes, esperadas para el próximo 10 de mayo. Posteriormente, Acciona Energía seleccionará la propuesta más atractiva para proceder con las negociaciones finales. BNP Paribas actúa como asesor financiero en esta operación, que incluye el traspaso total de 16 proyectos eólicos regulados que generan 308 MW y ofrecen la posibilidad de desarrollar 372 MW adicionales mediante la hibridación con energía fotovoltaica.

Los proyectos, situados en Albacete y Valencia, representan una oportunidad de creación de valor a corto plazo para el comprador, debido a los avances en el desarrollo de la hibridación. Además, estos activos eólicos cuentan con cinco años de ingresos regulatorios garantizados, lo que proporciona una capa de protección financiera ante fluctuaciones de precios.

La estructura de la operación permite que los parques se transfieran sin deuda, lo que aumenta la flexibilidad financiera para el comprador. Este modelo de transacción es similar al Proyecto Vento de Ardian, donde se vendieron activos eólicos con potencial de hibridación a Naturgy por 650 millones de euros.

La participación de Naturgy en esta fase no garantiza una oferta vinculante, especialmente debido a su actual proceso de reordenación de capital. Exus Partners, ahora respaldado por el fondo suizo Partners Group, junto con Engie y CTG, también están en la carrera, mostrando un fuerte interés en este y otros proyectos renovables.