La rentabilidad de la banca española sube al 17,33 % en el primer trimestre por extraordinarios
El Banco de España apunta que, sin el impacto de resultados no recurrentes, la rentabilidad del sector se habría situado en torno al 14,78%.
La rentabilidad de la banca española alcanzó el 17,33% en el primer trimestre, frente al 14,43% registrado en el trimestre anterior, según las estadísticas supervisoras publicadas por el Banco de España.
El organismo ha explicado que este fuerte incremento estuvo favorecido por el impacto de determinados resultados extraordinarios de carácter no recurrente.
Descontando estos efectos, la rentabilidad del conjunto de entidades se habría situado en torno al 14,78%.
En el primer trimestre del año, Banco Santander obtuvo un beneficio neto de 5.455 millones de euros, un 60,3% más que en el mismo periodo de 2025, impulsado por la plusvalía derivada de la venta de su negocio en Polonia.
Por grupos de entidades, la rentabilidad de las entidades significativas alcanzó el 18,16%, mientras que en las menos significativas se situó en el 9,81%.
Las ratios de capital marcan máximos pospandemia
Las ratios de capital de las entidades de crédito aumentaron en el primer trimestre de 2026.
La ratio de capital de nivel 1 ordinario se situó en el 14,26%, la ratio Tier 1 alcanzó el 15,75% y la ratio de capital total llegó al 18,36%.
“Estos niveles no solo superan los promedios del periodo prepandemia, sino que además constituyen máximos del periodo pospandemia”, ha señalado el Banco de España.
El supervisor ha destacado, en particular, que la ratio de capital total supera en cuatro puntos porcentuales el nivel registrado en 2015, cuando se situaba en el 14,29%.
Por grupos de entidades, estas ratios se situaron en máximos históricos y por encima del promedio calculado desde 2022.
La ratio de capital total de las entidades significativas alcanzó el 18,01%, mientras que la de las entidades menos significativas se elevó al 25,28%.
Ligero avance del apalancamiento
La ratio de apalancamiento agregada se situó en el 5,74% en el primer trimestre.
El dato supone un ligero aumento respecto al trimestre anterior y se mantiene por encima del promedio de los últimos trimestres.
Por grupos, la ratio de apalancamiento de las entidades significativas alcanzó el 5,54%.
En las entidades menos significativas, se situó en el 9,15%.
En ambos casos, los niveles actuales se encuentran por encima de los promedios observados desde el primer trimestre de 2022.
La liquidez baja, pero sigue muy por encima del mínimo regulatorio
La ratio de cobertura de liquidez del conjunto de entidades de crédito descendió 2,3 puntos en el primer trimestre.
A cierre de marzo de 2026, se situó en el 169,54%, frente al 171,83% registrado en el trimestre anterior.
Pese a esta caída, el Banco de España ha subrayado que la ratio se mantiene muy por encima del requisito regulatorio del 100%.
El descenso se debió a una reducción del colchón de liquidez del 3,54%, superior a la caída de las salidas netas de liquidez, que fue del 2,23%.
Por tipo de entidad, las menos significativas presentaban ratios superiores al 300%, cerca de su promedio en el periodo pospandemia.
En el caso de las entidades significativas, sus niveles de liquidez se situaban en el 159,81%, unos 14 puntos por debajo de su promedio desde comienzos de 2022, aunque todavía “muy holgadas” frente al requerimiento del 100%.
La ratio crédito-depósitos aumentó en el primer trimestre de 2026 respecto al trimestre anterior, hasta el 96,09%.
Asimismo, se mantuvo estable en comparación con el mismo periodo del año anterior.
La morosidad marca un nuevo mínimo
En cuanto a la calidad de los activos, la ratio de préstamos dudosos del total de entidades de crédito, excluidos saldos en efectivo en bancos centrales y otros depósitos a la vista en entidades de crédito, disminuyó ligeramente en el primer trimestre.
La ratio se situó en el 2,61%, frente al 2,62% del trimestre anterior y el 2,86% de hace un año.
Con este dato, alcanzó un nuevo nivel mínimo.
Por grupos, la ratio de préstamos dudosos de las entidades significativas, excluidos los saldos en efectivo, se situó en el 2,77%, igualando el mínimo del trimestre anterior.
En las entidades menos significativas, la ratio bajó al 1,99%.
En todos los casos, los niveles se sitúan por debajo de sus promedios desde el primer trimestre de 2022 y en mínimos de los últimos años.
Mejora la vigilancia especial, pero sube el coste del riesgo
La relación entre los préstamos en vigilancia especial, conocidos como fase 2, y los préstamos totales se situó en el 5,83% en el primer trimestre de 2026.
Un año antes, esta ratio era del 6,05%.
La mejora se observó tanto en las entidades significativas, donde bajó al 6,29% desde el 6,50% de hace un año, como en las menos significativas, donde descendió al 2,52% desde el 3,14%.
Según el Banco de España, esta evolución apunta a una mejora de la calidad de los activos.
Por último, el coste del riesgo aumentó ligeramente hasta el 1,05% en el primer trimestre de 2026, frente al 0,87% registrado en el trimestre anterior.
